4月14日晚間，幻方量化發布公告稱，公司將集中資源和力量成立新的獨立研究組織，探索 AGI的本質。這不禁讓人好奇，作為量化“四大天王”之一的幻方量化，要準備“AI炒股”了？

業內人士表示，近年來，大多數量化私募都會將人工智能技術應用到量化投資過程，但是ChatGPT的出現給量化投資帶來了新的啟發，未來在新的數據分析處理領域會不斷嘗試新的技術或算法。記者采訪獲悉，不僅幻方量化，多家頭部量化私募正在人工智能方面做進一步的探索與研究。

幻方量化“直面更大課題”

今年，ChatGPT的出現不僅點燃了二級市場的投資熱情，也讓量化私募看到了無比廣闊的未來。

4月14日晚間，國內頭部量化私募幻方量化發布公告稱，公司將集中資源和力量，全力投身到服務于全人類共同利益的人工智能技術之中，成立新的獨立研究組織，探索 AGI的本質。

之所以做出這一決定，幻方量化解釋稱：“我們可能站在這個時代最偉大變革的前夜，人工智能出現的70年后，第一次涌現出令人驚嘆的智慧，新紀元的大門打開了。作為科技的信徒，多年以來，公司堅持把營收的大部分投入人工智能領域，建設領先的AI硬件基礎設施，進行大規模的研究，探索人類未知的奧秘。我們相信幾乎所有的創新都是從大膽嘗試和點滴積累中孕育而來?！?/p>

公開資料顯示，幻方量化創立于2015年，是一家依靠數學與人工智能進行量化投資的對沖基金公司，當前管理規模逾600億元。值得一提的是，這并非幻方量化第一次在科技領域做出巨大投入。

記者采訪獲悉，早在2016年幻方量化就開始研究人工智能技術，2017年開始運用，2019年全部使用AI進行交易。但是用AI做投資意味著建立模型之后需要大量的機器學習，因此較大的數據量對算力提出了要求更高。2020年開始，幻方量化累計投資超億元、占地面積相當于一個籃球場的AI超級計算機“螢火一號”便正式投入運作，號稱其超級算力可以匹敵4萬臺個人電腦。

人工智能已應用至量化投資中

除了幻方量化，量化私募領域多家頭部機構也在人工智能方面探索多年。

比如，九坤投資稱，公司目前已在量化投資的全流程中應用AI和機器學習，AI被應用于數據收集和處理、阿爾法構建和市場預測、投資組合構建和優化，以及交易實現等多個環節。近幾年，九坤投資在量化投資的數據、算法和交易等重要環節上也已經成立了對應的實驗室來做更好的技術研究。

2022年9月，明汯投資合伙人、投資總監解環宇在2022世界人工智能大會上發表了《未來已來——人工智能開啟量化投資新篇章》的主題演講。也表示，人工智能核心三要素（數據、算法、算力）在量化投資中均至關重要，三要素協同有助于量化投資策略持續有效迭代，如某一要素出現明顯短板，管理人則有可能錯失行業高速發展的機遇。

“2021年，我們自有的高性能計算集群已經位居世界超算排名TOP500榜單前列。預計到今年底，我們的計算集群將擁有1500張GPU卡，3萬CPU核、1Pb內存以及5Pb磁盤存儲，在金融數據的應用場景下AI算力達到400P Flops。”解環宇坦言。

超量子基金創始人張曉泉也表示公司策略底層的因子組合及優化過程中大量使用了AI技術，如深度學習算法、強化學習算法等。AI技術的優勢是能夠極高效地處理海量數據，并能夠挖掘數據和因子中蘊藏的深層邏輯。

ChatGPT帶給機構新的探索方向

既然人工智能已經廣泛應用于量化投資中，ChatGPT的出現對量化投資有何新的啟發？

國內最早的量化對沖基金之一——Ubiquant AI Lab首席專家Bryan Dai分析稱，ChatGPT本身目前無法很好地直接應用于量化投資，但是其所屬的NLP（自然語言處理）方向是我們持續在做研究和嘗試的，我們可以運用它來幫助抓取某些具體信息，提升信息收集效率，降低學習成本。語言模型與量化投資前期的數據處理非常相關，畢竟多模態數據包括文本、圖像和語音等，而所有的數據需要翻譯成機器可以被理解的形態，此類技術能夠更好地輔助團隊理解文本信息。

“ChatGPT的成功確實給了我們很多啟發?！泵森t投資表示，公司在研究以及應用的很多預測模型和算法底層均與ChatGPT類似，ChatGPT能有如此顯著的性能提升，代表著此項技術在量化領域存在很大的空間，公司正在研究這項技術能夠產生如此大進步的原因，并融合進量化投資的應用場景。

蒙璽投資還表示，在使用ChatGPT等技術進行量化投資時，需要私募管理人具備高度自動化的數據處理能力和計算機算力，同時也需要擁有完善的數據管道、數據存儲和數據安全保障措施。因此，量化私募機構應建立全面的技術架構，包括數據采集、數據清洗、因子組合、模型訓練和交易執行等各個環節，并且組建具備資深技術背景的人才團隊，不斷探索和應用新的技術和算法，迭代策略，方能在技術發展浪潮中不斷提升自身的核心競爭力。