有著“華爾街狼王”稱號的傳奇投資人Carl Icahn承認，由于他錯誤押注市場會崩盤，旗下投資集團Icahn Enterprises（IEP）過去6年損失了近90億美元。

(資料圖片)

日前，Icahn在接受英國《金融時報》采訪時表示：“我一直告訴人們，沒有人能夠真正押對短期或中期市場。也許我近年來犯了一個錯誤——沒有堅持自己的想法。”

根據英國《金融時報》的分析，Icahn在2017年因對沖頭寸損失了約18億美元，如果資產價格暴跌，這些頭寸本可以獲得回報，2018年至今年第一季度，Icahn又損失了70億美元。

這些巨額損失，是否會砸掉Icahn“華爾街狼王”的招牌？

“狼王”失手：不要與美聯儲作對！

與偏好穩定投資的巴菲特不同，Icahn是以狼性著稱的主動投資者，曾在1980年代對美國環球航空公司（TWA）的惡意收購中一戰成名。

2008年金融危機之后，IEP開始積極押注市場崩盤，并在隨后幾年變得越來越大膽，還采用了一種復雜的策略，包括做空大盤指數、個別公司、商業抵押貸款和債務證券。

監管文件顯示，Icahn的名義風險敞口一度高達150億美元。

然而，站得越高，摔得越慘。

Icahn Enterprises報告稱，隨著市場在美聯儲的大規模刺激措施后迅速從疫情的低迷中反彈，公司2020年和2021年的空頭虧損總額高達43億美元。

對此，Icahn后悔地說：“永遠不會有完美的對沖，如果我堅持我一直以來堅守的信條，我會沒事的。但我沒有。”

“我顯然認為市場遇到了大麻煩，”Icahn說，“（但是）美聯儲向市場注入了數萬億美元來抗擊新冠病毒，老話說得對，不要與美聯儲作對?！?/strong>

空頭狙擊，司法部調查，IEP近來諸事不順

不僅僅是巨虧，過去一個月IEP先是被引爆印度股做空浪潮的空頭興登堡瞄準，后又遭到美國司法部的檢察官調查，這家由維權投資者持有多數股權的上市公司最近的日子很不好過。

而受以上利空消息刺激，IEP股價在短短一個月的日子里已累計跌去33%。

文件顯示，由于Icahn的空頭押注導致IEP流失了數十億美元資金，他將自己的近40億美元資金投進公司，以維持集團內部投資組合價值的相對穩定。

為了籌集資金，報道稱，Icahn提取了一筆于2022年初首次披露的保證金貸款。據悉，Icahn以其在IEP公司60%的股份作為抵押品，獲得了摩根士丹利的一份保證金貸款。

但正是這筆貸款讓他面臨另外一項風險。

興登堡稱，如果IEP股價暴跌導致追加保證金，并迫使Icahn清算股份，IEP的業務可能會分崩離析。

面對興登堡的指控，Icahn并沒有坐以待斃，立即予以反擊。

本月早些時候，IEP對興登堡發表了一份反擊聲明，稱Icahn“完全遵守”所有個人貸款的條款，并宣布了5億美元的股票回購計劃。IEP股價應聲大漲。

Icahn告訴英國《金融時報》，他已經使用保證金貸款進行了額外的投資，除了股票之外還有數十億美元的現金。

“多年來，我用錢賺了很多錢，”Icahn表示，“我喜歡戰爭基金（指保證金貸款），這樣能使我擁有更多戰爭基金?！?/p>

截至5月，IEP的凈資產已從2017年的79億美元降至56億美元，另外，Icahn歷來以股票而非現金的形式獲得8美元/股的高額年度股息，導致IEP的流動股數在六年里增加了一倍多。

雙重因素影響下，IEP每股凈資產從33美元降至16美元左右，降幅高達50%。

巨虧之下，大空頭Icahn會有所收斂嗎？

Icahn表示，他的看空押注是其投資組合自2014年以來每年都虧損的主要原因。

值得一提的是，六年時間里，Icahn雖然通過激進押注賺取了約60億美元，但因做空虧損了90億美元，整個投資組合虧損了近30億美元。

不過，投資組合之外，IEP在此期間通過出售其控制的公司（包括賭場和鐵路車租賃業務）股份獲得了35億美元的收益。

眼下，Icahn和公司面臨的壓力越來越大，雖然一些投資者擔心美國銀行業危機和債務上限僵局可能導致市場崩潰，Icahn已經了控制自己的空頭押注。

他說：“在某種程度上，我仍然認為經濟形勢不好，未來還會有問題。我們仍處于對沖狀態，但程度不如過去那樣?！?/strong>